随着大宗商品市场逐步回归基本面,暴涨暴跌的极端行情告一段落。美联储6月会议纪要虽然没有提到何时加息的明确节点,但纪要肯定了美国经济的复苏力度,耶伦也表示将于2015年晚些时候加息。叠加非美国家经济的疲软运行,强势美元将在未来很长一段时间延续。希腊危机仍旧博弈,但笔者认为再次和解将是最终结局,贵金属的避险需求减弱。对应到盘面上,在暴跌后16美元一线转为压力位,多重因素压制下后期白银价格仍将探底。
首先,美国年内加息无悬念,强势美元压制黄金白银价格。在经历了一季度的放缓后,二季度以来美国经济摆脱了冬季的阴霾,逐步呈现稳中有升的复苏局面。尽管数据良莠不一,但整体维持好转。上周五,美联储主席耶伦在俄亥俄州克里夫兰发表讲话,这是她自联邦公开市场委员会6月会议之后的第一次公开讲话。她表示,我预计,今年晚些时候采取首次加息的步骤是合适的,从而开始货币政策正常化。在非美国家疲软运行的背景下,美联储的加息将使得美元指数长期维持强势格局。
其次,希腊危机纷纷扰扰,和解仍是最佳结局。笔者认为,尽管当前矛盾和变数重重,但再次和解将很有可能是最终的结局。退一步讲,即使最后希腊退出欧元区,包括欧盟委员会及德国在内的领导人亦对希腊退欧做好了准备,风险或将在可控范围,贵金属的避险需求减弱。
最后,基本面难以对银价形成有效支撑。在白银的投资需求方面,7月14日SLV白银ETF持仓为10189.28吨,较2014年12月1日的阶段性高点10891.14吨减少701.86吨,跌幅6.44%。但较5月26日的9857.54吨增加331.74吨,增幅3.26%。白银基金持仓增加暗示白银现货需求的疲软。从交易层面看,美国商品期货交易委员会(CFTC)公布的最新报告显示自阶段性高点的5月19日至7月7日白银非商业净持仓(代表投机买盘)大幅减少,由 51280 张减少至6793张,跌幅高达86.8%。多头的撤离或意味着白银价格难有反弹,后期仍需警惕回落风险。
综上所述,不论是基本面还是技术面,都支撑着金银价格继续向下寻底,任何的反弹都将会是进场做空的机会,在此提醒,切勿错失良机。
因预计伊朗石油出口增加将会加剧全球供应过剩的局面,且美国原油期货合约交割地库欣的库存不断上升, 油价周三出现大跌。截止到当日收盘,8月美国原油大跌1.63美元,或3%,收报每桶51.41美元;8月布兰特原油下跌1.46美元,或2.5%,收报每桶57.05美元。
伊朗核问题六国与伊朗14日达成了历史性的全面解决伊朗核问题的协议。市场普遍预计,伊朗的石油出口量将会明显增加,全球石油供过于求形势或更加明显。当前全球石油每日产出已经达到创纪录高位的9200万桶,而施加于伊朗的制裁措施解除后,更多来自伊朗的原油将涌入国际市场。在油市无疑已经处于供过于求的大环境下,伊朗的石油日出口量只需增加50万桶,国际油价就会进一步走低。
美国能源信息署(EIA)周三发布的报告显示,截至7月10日的一周,美国原油库存下降430万桶,降幅大于接受《普氏能源资讯》调查的分析师平均预期的180万桶,但小于美国石油协会(API)周二报告的730万桶。报告还显示,美国上周汽油库存增加10万桶;馏分油库存增加380万桶。
在昨晚美国众议院金融服务委员会听证会上,耶伦就半年度货币政策报告作证词。耶伦表示,尽管全球大背景下有许多风险点,但美国经济和劳动力市场在改善,相信通胀将逐步重返2%的目标,今年某时加息很可能是合适之举。美股微跌油价下挫。
另一方面,交易者将目光同时锁定在中国身上,作为世界最大的能源消费国之一,中国之前显示出经济放缓的现象。在刚刚公布的数据中显示,中国2季度国内生产总值年率为增长7%,保持稳定增长,这对于国际油市有一定的支撑作用。
日线图上,NYMEX原油隔夜录得一根阴线,原油于50.40上方寻得支撑持续盘整。指标上看,MACD绿色动能柱稍有收缩,原油技术面上仍维持疲软,短期持稳但尚未突破下行压力。原油反弹的初步阻力位于53.50,进一步阻力位于54.50;原油下行的初步支撑位于50.70,进一步支撑位于50.00。
我来说两句排行榜