铁矿石破位或续跌 市场抛压仍较大

　　期货：铁矿石1501周四破位下跌，最低594，最高609，收至594（-11）跌1.82%，总减仓4.5万余手，成交量降低。持仓上部分空头继续增空、持仓集中度增加，部分多头开始减仓，市场抛压仍较大。短期承压延续下跌，短期破位后或延续承压调整波动，关注短期资金增减情况，防范减仓异动。

　　现货：短期61.5%PB粉港口报价（车板湿吨）下调：曹妃甸600（-5），日照590（-10），连云港590（-10）；普氏62%铁矿石指数83.96（美元/吨）（延续下跌）；主要城市国产矿价格调整。目前钢厂采购价维稳偏低，国际铁矿石寡头大规模增产出口，推动价格走低，港口铁矿石受内外因素影响延续下调。澳洲参议院批准废除煤炭和铁矿石矿业税，利空市场。

　　宏观及外盘因素：昨晚欧洲央行公布9月利率决定:将三大主要利率全面下调10个基点,主要再融资利率下调至0.05%，前值为0.15%;下调隔夜贷款利率至0.30%；下调隔夜存款利率至-0.20%。昨晚道指跌0.05%，美黄金下跌、伦铜震荡微弹，美原油震荡微跌，美元指数大涨，国内金属工业品或承压偏弱。

　　简要策略：或延续承压调整波动，关注短期资金增减情况；铁矿石1501波段操作上持空30%，有效站稳605平仓并考虑开多，610线下持空为主。短期操作上铁矿石1501持空30%，有效站稳600平空并考虑开多、若605附近承压弱势回补空单，610线下持空为主。

　　策略分析：目前矿石承压下行趋势，做空资金打压力度仍较大，盘面承压格局下或延续弱势调整行情，关注资金增减情况提前防范减仓短线反抽洗盘波动。

　　提示：8月官方制造业PMI51.1，环比回落0.6个百分点；8月汇丰制造业PMI终值50.2，三个月最低；数据利空。

　　9.11/四 9:30发布居民消费价格指数月度报告和工业生产者价格指数月度报告

　　方正中期钢铁产业策略部 王永良

　　（注意：本报告策略盘中或有调整。未获研究部授权，任何人不得对本报告进行任何形式的发布）

　　作者：方正中期 王永良来源中国证券报·中证网)