上投摩根半年亏58亿 公司“掉队”千亿门槛之下

　　上半年A股的剧烈动荡令基金公司业绩出现了分化，在华夏基金等大型基金公司持续增长的同时，也有一些基金公司出现了大幅下滑，其中上投摩根基金公司不仅上半年旗下基金亏损金额达到58亿元之巨，同时，其此前连续两年保持的管理规模突破千亿元的骄傲也不幸丧失。

　　行情不济 旗下基金亏损延续

　　今年上半年的A股行情可谓格外的惨烈，这也在很大程度上影响到了基金公司的业绩，纵观各公司的半年报，亏损最大的为富国基金，达262.79亿元，而在其他亏损的基金公司中，上投摩根绝对称得上“大户”。

　　根据中国经济网记者统计，今年上半年，上投摩根基金公司旗下亏损基金额度共计超过了58亿元，达到58.52亿元。单只基金亏损金额超过1亿元的有13只，其中超过4亿元的有6只，分别为整合驱动（001192），亏损527,471,034.98元、核心优选（370024），亏损547,252,184.63元、内需动力（377020），亏损469,127,235.45元、行业轮动（377530）A，亏损464,473,657.38元、智慧互联（001313），亏损426,767,333.74元、上投双息A（373010），亏损400,617,900.46元。不过总体上看，这一数字已经好于今年一季度了，在一季度时，该公司总体亏损了63.28亿元。其中有6只基金亏损超过5亿元，上投摩根内需动力亏损7.26亿元，为当时亏损最多的基金，如今其已经降到了亏损榜的第三名。

　　如果把今年一二季度连续起来看，在一季度亏损的基金很大程度上也在中报里出现了亏损，而且不乏去年的明星基金。比如，上投摩根转型动力2015年复权单位净值增长率为96.66%，为其旗下唯一一只收益率超过90%的基金，但是今年一季度亏了4.48亿元，到二季度末亏损增加到了4.8亿元；另一只作为具有安全垫的债券基金——上投摩根优信增利，一季度A类和C类合计亏了0.16亿元，到二季度末时，两类份额的亏损还是0.16亿元，等于在二季度里该债券基金没有任何盈利。

　　据悉，上投摩根基金管理有限公司于2004年5月正式成立，由上海国际信托投资有限公司和摩根富林明资产管理（英国）有限公司共同组建，其中上海国际信托投资有限公司持股51%，摩根富林明资产管理（英国）有限公司持股49%。很明显，外资的成熟管理理念似乎并没有在上投摩根身上发挥出来。

　　规模受影响 跌落千亿门槛之下

　　今年以来股市出现罕见的大回撤，权益类基金收益率不尽人意，基民纷纷赎回份额落袋为安，导致基金规模缩水。据Wind资讯数据显示，上投摩根去年四季度末总资产为1166.72亿元(净值口径)，这也是其连续第二年规模在千亿元之上。但可惜好景不长，2016年一季度末其管理的总资产跌落到了891.36亿元，规模缩水了275.36亿元，虽然截至二季度末时，规模反弹到了919.25亿元，但仍然在千亿元之下，痛失进入第一梯队的资格。当然，规模下滑并非上投摩根一家才有的现象。

　　有业内人士分析，由于一季度风险偏好下行，分级基金发展停滞，加上绩优股基收益大幅回撤，基金遭遇巨额赎回，而且新发基金遇冷，种种因素下基金的市场规模不如从前。

　　但这样的冷清表现，也令曾经的“大户”上投摩根旗下出现了不少破落户。其中，上投摩根核心优选规模缩巨大，去年四季度末有24.44亿元，今年一季度末缩水至11.33亿元，规模缩水了115.68%，而截至二季度末，该基金继续缩水至10.45亿元；上投摩根优信增利是其旗下债券基金中缩水最为厉害的，截至今年6月30日，A类和C类较去年底缩水均在70%左右。

　　另据投资者报报道，除了上述这些缩水比例严重的基金外，上投摩根还出现了“侏儒”基金。上投摩根双核平衡在2008年5月成立，初始募集14.23亿元，之后就一直走下坡路，2011年年底开始进入5亿元以下的侏儒基金行列，到现在只剩下2.54亿元。该基金之所以规模持续下滑，主要是自诞生起业绩一直没有起色。同年同月的混合型基金共有7只，自成立到今年5月25日，平均累积收益1.71倍，该基金只有1.01倍，位于倒数第3。同期累积收益最高的3只产品，规模分别是其19倍、17倍、10倍。

　　上投摩根今年上半年旗下亏损基金一览

　　基金代码

　　基金名称

　　当期利润（元）

　　376510

　　大盘蓝筹

　　-35,387,180.47

　　000457

　　核心成长

　　-68,844,411.34

　　001009

　　安全战略

　　-284,029,168.21

　　001126

　　卓越制造

　　-393,561,938.54

　　001313

　　智慧互联

　　-426,767,333.74

　　001482

　　新兴服务

　　-38,806,978.92

　　001766

　　医疗健康

　　-59,896,663.35

　　375010

　　中国优势

　　-361,705,807.38

　　377010

　　上投阿尔法

　　-290,321,556.07

　　373010

　　上投双息A

　　-400,617,900.46

　　377020

　　内需动力

　　-469,127,235.45

　　378010

　　成长先锋

　　-256,688,328.58

　　379010

　　上投中小盘

　　-93,680,389.79

　　373020

　　上投双核

　　-36,822,361.94

　　377530

　　行业轮动A

　　-464,473,657.38

　　377240

　　新兴动力A

　　-352,807,088.89

　　377150

　　健康品质生活

　　-28,179,210.18

　　370024

　　核心优选

　　-547,252,184.63

　　370027

　　上投智选30

　　-89,529,034.10

　　000073

　　成长动力

　　-41,310,660.59

　　000328

　　转型动力

　　-483,301,648.85

　　000887

　　稳进回报

　　-4,302,995.12

　　001192

　　整合驱动

　　-527,471,034.98

　　001219

　　动态多因子

　　-52,541,163.78

　　001538

　　科技前沿

　　-20,674,558.46

　　372010

　　强化回报A

　　-29,898.93

　　372110

　　强化回报B

　　-107,473.65

　　000616

　　优信增利A

　　-12,771,472.63

　　000617

　　优信增利C

　　-3,641,081.84

　　000889

　　纯债添利A

　　-510,182.87

　　000890

　　纯债添利C

　　-220,949.97

　　370023

　　上投消费领先

　　-3,136,373.33

　　378006

　　全球新兴市场

　　-3,141,903.95

　　合计

　　-5,851,659,828.37