【理财量身做】巧做外汇理财 对冲人民币贬值风险

　　客户

　　王女士（某企业中层管理人员）

　　理财师

　　建行昆明南亚私人银行 谢贤

　　理财个案

　　客户王女士是某企业中层管理人员，夫妻俩育有一子，目前在读高中，打算出国留学；王女士一家常出国旅游、海淘。鉴于自去年“811汇改”至今，人民币兑美元累计贬值12%，王女士就外币兑换及理财咨询了理财经理。

　　理财规划建议

　　我国金融政策实行外汇管制，每人每年购汇额度为5万美元。王女士夫妇每年可在换汇额度范围内，每年换汇10万美元，提前为儿子出国留学储备资金，一定程度上也可对冲人民币贬值风险。对于每年兑换的美元，在境内可选择以下途径做理财：

　　1.外币定期存款。可选择不同期限定期存款，期限有7天通知存款、1个月~2年不等，目前1年期美元定期存款利率为0.8%，6个月存款利率为0.5%。存款起点低、安全、方便灵活、收益稳。

　　2.外币理财产品。目前不定期发行的外币理财产品，起点9000美元，期限70天~130天不等，预期年化收益率根据不同期限1.1%~1.2%不等。这类理财产品收益比存款略高，一般都是中短期限产品，可根据资金使用需要选择不同期次购买。

　　3.外币结构化理财产品。目前市场上有一些挂钩外汇标的的结构性产品，一般设计为保本保最低收益，挂钩标的设置包括但不限于单边看涨、看跌、区间波动等，这类产品期限短，但起点较高，适合对某一货币或货币对短期走势有专业判断的客户。

　　4.QDII、QDLP等基金。QDII为合格境内投资者，QDLP为合格境内投资实体，使用人民币或外币认购这一类基金，可间接购买投资于境外市场的金融产品，在参与境外市场投资的同时，可在投资期内规避人民币贬值损失。这类产品要求投资者金融资产大于300万元或以上，产品起点一般为等值100万元，适合较专业的高资产净值人群。

　　5.王女士还可选择在境外开立账户，通过外币在境外银行购买相应产品。包括但不限于存款、结构性存款、股票、债券、基金等，可根据自己的风险承受能力及资金安排需要进行选择。